SUMIMOTO CORPORATION — история крупнейшей медной афёры

В середине 1990-х годов на финансовых рынках разразился один из самых масштабных скандалов, связанный с манипуляцией ценами на медь. На его фоне оказалось имя Sumitomo Corporation — одного из крупнейших японских торговых домов с многовековой историей. Сегодняшний Strifor review о том, как амбиции и стремление к контролю над медным рынком привели к одному из крупнейших убытков и финансовых расследований в истории Японии и мира.

Как всё началось?

В центре событий оказался Ясуа Хаманака — трейдер и руководитель отдела по торговле медью в Sumitomo Corporation, известный как «Медный царь». С 1986 года Хаманака, воспользовавшись своим положением, начал скупать огромные объемы меди на Лондонской бирже металлов (LME). Его стратегия заключалась в том, чтобы создавать дефицит, влияя на мировой уровень цен.

В течение почти десяти лет Хаманака успешно скрывал свои действия, используя поддельные документы и обходя внутренние проверки. Его деятельность позволила ему искусственно поддерживать высокие цены на медь, принося огромные прибыли компании и себе лично.

На пике своей махинации, в начале 1990-х, Ясуа Хаманака контролировал до 5% мирового рынка меди, а его позиции достигали более 1,5 миллиона тонн меди, что составляло значительную часть запасов на Лондонской бирже металлов (LME). Сравнительно — это огромный объем, особенно если учесть, что годовой мировой объем добычи меди составляет около 20-25 миллионов тонн. Точные данные о прибыли до сих пор неизвестны, но полагают, что в лучшие годы его действия приносили сотни миллионов долларов.

Чтобы визуализировать объем подконтрольной Хаманаке меди, можно представить этот объем в виде медных листов, которые могли бы покрыть территорию территорию всего Люксембурга или 294 тысячи футбольных полей. Для сравнения, такое количество меди по массе в 10 раз превышает вес Эйфелевой башни или приблизительно равно половине всего годового производства меди в США на тот момент.

Пик аферы и крах

К 1995 году Хаманака накопил огромные позиции в меди, контролируя значительную часть мирового предложения. Однако его игра с огнем подошла к концу, когда международные трейдеры и аналитики начали замечать странные колебания цен на медь. Лондонская биржа металлов и другие регуляторы начали расследование, а в 1996 году деятельность Хаманакы была раскрыта.

Раскрытие махинаций привело к краху — Sumitomo потеряла более 2,6 миллиардов долларов, что стало одним из крупнейших убытков, когда-либо зафиксированных в результате финансовых манипуляций. Хаманака был уволен и приговорен к тюремному заключению на 8 лет, а Sumitomo Corporation испытала серьезный удар по своей репутации.

По официальным данным расследования, Хаманака действовал в одиночку, обходя внутренние системы контроля и подделывая документы. Он использовал свою репутацию, чтобы избегать проверок, но также возможно, что в компании предпочитали закрывать глаза на его методы, пока они приносили прибыль. Позднее Sumitomo признала пробелы в системе внутреннего контроля, но прямых соучастников Хаманакы выявлено не было.

Последствия скандала

Крах Хаманакы стал уроком для финансовых институтов по всему миру. Лондонская биржа металлов и другие рынки усилили систему контроля и внедрили более строгие меры по предотвращению манипуляций. История Sumitomo Corporation также стала предупреждением для компаний о том, как чрезмерная жажда контроля и амбиции могут привести к разрушительным последствиям.

После тюремного срока Хаманака исчез из публичного поля зрения. В открытых источниках отсутствует информация о его дальнейшей карьере или каких-либо публичных выступлениях после освобождения. Вероятно, он не возвращался к публичной деятельности в сфере финансов или торговли после скандала.

Подводим итоги

История Sumitomo и «медного короля» Хаманакы — это напоминание о том, что даже крупные корпорации могут стать жертвами манипуляций, если отсутствует должный контроль и прозрачность. Этот случай изменил подход к управлению рисками и вызвал глобальные изменения в регулировании торговли сырьевыми товарами.

В современных финансовых рынках риск манипуляций значительно ниже благодаря подобным кейсам, которые помогли выстроить механизмы для обеспечения честной и открытой торговли. Брокер Strifor разделяет эти принципы, что подтверждается официальной брокерской лицензией Маврикия* и сотрудничеством с The Financial Commission*. Присоединяйтесь к нам и безопасно торгуйте CFD на рынках металлов, акций, криптовалют, сырья и Forex. 

Attention! An investment in CFDs carries the high risk of losing all investments funds.  87 % of retail investor accounts lose money when trading CFDs with this provider. Past investment success does not mean future success.

* 7 Lucky Trading (Mauritius) Ltd, the operator of the Strifor platform, has a license to operate forex broker No. GB23202670 and is regulated by the Mauritius Financial Services Commission.